NOTOWANIA NA ZAMKNIĘCIE W Piątek 26 SIERPNIA 2022:
WIG20: 1603 -1,79%
S&P500: 4058 -3,37%
KURSY WALUT I SUROWCE:
EUR: 4,75
USD: 4,78
Cena gazu holenderskim hubie TTF w piątek dalej rosła o ponad 6% do 340 USD za MWh.
BTC spadł poniżej 20 tys. USD.
GOSPODARKA i MAKROEKONOMIA
1. Według Jerome Powell’a polityka monetarna FED będzie dalej nastawiona na tłumienie inflacji i nie wyklucza kolejnego podniesienia stóp procentowych we wrześniu o 75 pktów bazowych. Decyzje całkowicie uzależnia od odczytu inflacji w sierpniu. [https://cutt.ly/YX3aOEx]
2. W zeszłym tygodniu Joe Biden ogłosił umorzenie 20 tys. USD pożyczki studenckiej dla każdego kto zarabia mniej niż 125 tys. USD rocznie. Umorzenie obejmie do 43 mln Amerykanów. [https://cutt.ly/DX31YOT]
3. Według Business Insider’a, Ministerstwo Aktywów Państwowych ma zaproponować by PGNiG sprzedawało gaz na preferencyjnych warunkach odbiorcom produkującym nawozy i związki azotowe, po cenie nie wyższej od średniego kosztu produkcji powiększonego o średnioważony koszt kapitału. [https://cutt.ly/VX3dM1U]
4. Zostało ukończone połączenie gazowe Polski ze Słowacją. Interkonektor zostanie uruchomiony w październiku. Dzięki temu Polska uzyska większy dostęp do źródeł gazu z Europy Południowej, Afryki Północnej i Kaukazu. [https://cutt.ly/JX3yVWi]
5. Ukraina wyeksportowała statkami pierwszy mln ton zboża z portów na morzu czarnym od zawarcia około miesiąc temu porozumienia. W planach jest eksport 3 mln ton miesięcznie. [https://cutt.ly/9X966Nd]
6. Japonia w ciągu 3 lat zainwestuje 30 mld USD w Afryce, by zrównoważyć wpływy Rosji i Chin w tym regionie. [https://cutt.ly/SX3t3Wm]
7. 2 października odbędzie się 1 tura wyborów prezydenckich w Brazylii. Głównym rywalem Bolsonaro ma być były prezydent Luiz Inacio Lula Da Silva, wspierany przez lewicową koalicję Partii Pracujących. Według sondaży Bolsonaro może oddać władzę po pierwszej turze. [https://cutt.ly/FX3dQz0]
BIZNES
1. Grupa Ciech nie rozważa wstrzymania produkcji wykorzystującej gaz ziemny. Ryzyko przerwania dostaw gazu do zakładu w Niemczech ocenia na niskie. Z kolei producent płytek ceramicznych Cerrad zatrzymuje 3 z 7 linii produkcyjnych i zwalnia 25% pracowników. [https://cutt.ly/pX389Fa]
2. Naprawa kotła bloku energetycznego w Jaworznie wydłuży się o 5 dni do piątku, 2 września. Tauron szacuje, że postój trwający od 6 sierpnia obniży marżę o 285 mln zł. Spółka odpowiedzialna ze eksploatacje bloku za opóźnienia obwinia Rafako i nie wpuszcza jej pracowników na teren elektrowni. Remont został zlecony firmie zastępczej. [https://cutt.ly/XX95yJI]
3. Według prospektu, Alior Bank wyemituje obligacje wartości 2 mld zł w ramach wieloletniego programu obligacji o wartości 5 mld zł w ciągu 12 miesięcy od publikacji prospektu. Środki zostaną przeznaczone na bieżącą działalność i nie wyklucza przeznaczenia na spłate dotychczasowego zadłużenia. [https://cutt.ly/WX34xpO]
4. Grupa LPP planuje do końca 2023 roku emisje obligacji o wartości do 500 mln zł i euroobligacji do kwoty 500 mln EUR. [https://cutt.ly/9X38m1X]
5. PPL po 2,5 roku prac budowlanych odebrał budynek terminala lotniczego w Radomiu od wykonawcy Mirbud. Lotnisko ma miesce na 30 pktów check-in i rocznie może obsłużyć 3 mln pasażerów. [https://cutt.ly/IX3r2TV]
6. Erbud za 40 mln EUR wybuduje hale dla Nadarzyn Maxus. Prace zostaną ukończone w lipcu kolejnego roku. [https://cutt.ly/7X3fZb6]
7. Deweloper wrocławskiego condohotelu Gwarna nie wywiązuje się ze zobowiązań wobec wierzycieli na kwotę około 50 mln zł, a sąd umorzył postępowanie restrukturyzacyjne wobec Spółki. Według uzasadnienia, Gwarna nie jest w stanie wykonać układu, a dalsze postępowanie może pokrzywdzić wierzycieli. [https://cutt.ly/7X3oa9F]
M&A, INWESTYCJE I VENTURE CAPITAL
1. Polski Fundusz PE Tar Heel Capital przejął 64% udziałów producenta dań gotowych SmakMAK, produkującego m.in. krokiety, zapiekanki i zupy. Spółka w tym roku spodziewa się około 180 mln zł przychodów, z czego połowa będzie pochodziła z segmentu private label. [https://cutt.ly/pX3oVRd]
2. Wielton przejął pozostałe 25% udziałów w brytyjskim Lawrence David i stał się jego jedynym właścicielem. Spółka jest wiceliderem rynku naczep w Wielkiej Brytanii z około 13% udziałem. W zeszłym roku spółka osiągnęła 391,7 mln zł sprzedaży. Wielton w 2018 roku nabył 75% udziałów za 26 mln GBP. Sprzedaż pozostałych 25% według umowy inwestycyjnej była elementem earn-outu, i zgodnie z jej warunkami Wielton nabył je teraz bezkosztowo. [https://cutt.ly/IX3sAmL]
3. KNF zezwoliła na delisting działającej w turystyce Interferie z GPW i Blirt specjalizującego się w badaniach biologii molekularnej z NewConnect. Interferie zostały przejęte w wezwaniu na 97,22% akcji przez Polski Holding Hotelowy, pozostały pakiet podlegał przymusowemu wykupowi. Kapitalizacja spółki to około 124 mln zł. Akcjonariusze większościowi Blirt sprzedali 92% akcji za 263 mln zł, a 4,2% akcjonariuszy dołączyła do sprzedaży. Pozostali zostali przymusowo wykupieni.
4. Grodno, giełdowa spółka handlująca hurtowo materiałami elektrycznymi i oświetleniowymi szuka inwestora. W komunikacie podała, że do spółki wpłynęła już oferta od podmiotu z branży. Obecnie kapitalizacja spółki to około 230 mln zł, a wskaźnik c/z to 6,4x. [https://cutt.ly/5X96bHi]
5. Orlen i PGNiG na podstawie KSH poinformowały akcjonariuszy o zamiarze połączenia poprzez przeniesienie majątku przejmowanej PGNiG na przejmujący Orlen. Akcjonariusze za jedną akcję PGNiG otrzymają 0,0925 akcji Orlenu. Warunkiem połączenia jest pozbycie się kontroli nad Gas Storage Poland – operatora magazynów gazu, na co spółki mają 12 miesięcy po transakcji. [https://cutt.ly/UX32cH0]
6. Agencja Ratingowa Fitch usunęła mBank z listy obserwacyjnej i ustaliła długoterminowy rating banku na BBB- z perspektywą negatywną, z uwagi na ekspozycje na kredyty frankowe. [https://cutt.ly/mX32VPc]
7. Stan Teksas banuje największe fundusze inwestycyjne w tym Black Rock, UBS i 348 innych funduszy nadmiernie skupionych na ESG za bojkotowanie biznesów opartych na paliwach kopalnych. Wcześniej podobny krok wykonał stan Zachodnia Virginia. [https://cutt.ly/AX30P8c]
PRAWO I PODATKI
1. Moderna pozywa Pfizer i BioNTech za naruszenie jej własności intelektualnej. Koncerny przy produkcji szczepionki na covid-19 miały wykorzystać patenty Moderny. [https://cutt.ly/LX3s5EV]
2. Zgodnie z interpretacją fiskusa, firma pomagająca ofiarom wojny na Ukrainie nie może rozliczyć wydatków w kosztach, jeśli nie zrobi tego za pośrednictwem określonych podmiotów takich jak np. gmina czy fundacja. [źródło: Rzeczpospolita]
3. Z dniem 30 września tego roku mija termin na składanie informacji przez firmy zajmujące się nieruchomościami. Obowiązki sprawozdawcze mają nie tylko spółki nieruchomościowe, ale także ich wspólnicy oraz podmioty pośrednio posiadające ich udziały, akcje, ogół praw i obowiązków, tytuły uczestnictwa lub prawa o podobnym charakterze. [źródło: Rzeczpospolita]
4. WSA w Łodzi orzekł, że spółka która padła ofiarą oszusta, który wyłudził pieniądze i zhakował maile ma prawo do kosztów podatkowych. Zdaniem sądu, jeśli firma wskazała dowody na wyłudzenie trudno jest uznać, że zaistnienie straty jest wątpliwe i nie zostało dostatecznie udowodnione. [źródło: Rzeczpospolita]
5. Ukraińcy, którzy przybyli do Polski uciekając przed wojną muszą się już rozliczać z polskim fiskusem. Przy określaniu rezydencji podatkowej bierze się pod uwagę 3 kryteria: centrum interesów osobistych, centrum interesów gospodarczych i długość pobytu- jeśli pobyt w Polsce przekroczy 183 dni. Już spełnienie jednego z kryteriów rodzi obowiązek rozliczania się w Polsce. [źródło: Rzeczpospolita]
8. Szkolenia produktowe z działania konkretnego produktu nie mają bezpośredniego związku z branżą lub zawodem, w związku z tym nie są zwolnione z VAT. Świadczenie takie powinno być opodatkowane 23-proc. stawką VAT. [źródło: Rzeczpospolita]
9. Dyrektor KIS uznał, że dochód spółdzielni mieszkaniowej otrzymany w ramach porozumienia z deweloperem, który prowadzi inwestycję w sąsiedztwie podlega opodatkowaniu CIT. [źródło: Rzeczpospolita]
10. Z projektu decyzji derogacyjnej Rady UE wynika, że wystawianie faktur ustrukturyzowanych w Krajowym Systemie e-Faktur stanie się obowiązkowe od 2024 roku. [źródło: Rzeczpospolita]
WIADOMOŚCI RYNKOWE
1. Według badania EY, 33% Polaków robi zakupy online, podczas gdy rok temu było to jedynie 24%. Z kolei w zeszłym roku 43% ankietowany przyznało, że odwiedza sklepy stacjonarne rzadziej, a w tym było to jedynie 20%. [https://cutt.ly/yX3po4K]
2. Według Publicis, w pierwszym półroczu wydatki reklamowe wyniosły 5,2 mld zł i wzrosły o 5,5% r/r. Spadły jedynie wydatki na telewizje, o 1,6%. W całym roku wzrost całego rynku ma wynieść jedynie 3,8%, a w kolejnym roku spowolnić do 2,4%. Publicis wskazuje, że branża obserwuje niepewność zarówno po stronie mediów jak i reklamodawców. [https://cutt.ly/zX3gfVa]
3. Według Polskiej Organizacji Przemysłu i Handlu Naftowego zużycie paliw płynnych w Polsce w pierwszej połowie roku wzrosło o 8%. Najwięcej wzrosło użycie benzyny o 13%. [https://cutt.ly/KX38qMy]
WYNIKI SPÓŁEK
1. Livechat w 1 kw r.o. miał 36 mln zł zysku netto, o 10 mln więcej niż rok temu. Obroty urosły o 18 mln do 66,8 mln zł. Spółka posiada już około 40 tys. klientów, większość przychodów generuje w USD, a marża brutto wyniosła 85%. [https://cutt.ly/zX3rejI]
2. Grupa VRG, czyli m.in. Vistula i w.Kruk, miała w 2 kw. 39,33 mln zysku netto, prawie dwa razy więcej niż rok temu. Przychody wzrosły o 40% do 342 mln zł, z czego 150 mln zł pochodziło z segmentu jubilerskiego. [https://cutt.ly/1X3fhKh]
3. Notowany na GPW, ukraiński producent jajek Novostar, po pierwszym półroczu odnotował 17,82 mln USD straty, podczas gdy w zeszłym roku miał 1,84 mln USD zysku. [https://cutt.ly/vX96VV8]
4. Notowany na GPW ukraiński producent mleka i płodów rolnych IMC po połowie roku miał 11,4 mln USD zysku netto, blisko 7 razy mniej niż rok wcześniej. [https://cutt.ly/KX3fAsQ]
#podcast #biznes #businessupdate #prawo #podatki #finanse #rynki #pe #privateequity #fuzjeiprzejęcia #spółki